L’assurance vie retraite : préparez sereinement votre fin de carrière

La première loi française sur les retraites, adoptée en 1910, introduit un système de retraite pour les ouvriers et employés du secteur privé. Avec la mise en place du système de Sécurité sociale en 1945, la retraite s’est élargie et s’articule désormais autour de trois piliers fondamentaux :

• Le régime retraite de base : il s’adresse à tous les travailleurs salariés et non-salariés, administré par la Sécurité Sociale. Il constitue la pierre angulaire de la pension de retraite, calculée en fonction des cotisations versées tout au long de la carrière et du salaire annuel moyen des 25 meilleures années pour les salariés du secteur privé.
• Les régimes de retraite complémentaires : à l’image de l'Agirc-Arrco, destinés à compléter les prestations du régime de base.
• L'épargne individuelle : encouragée par des dispositifs comme le Plan d'Épargne Retraite (PER)  qui regroupe et remplace plusieurs anciens dispositifs d'épargne retraite.

En plus des pensions de retraite, d'autres prestations sociales comme l'allocation de solidarité aux personnes âgées (ASPA) sont disponibles pour soutenir les retraités à faibles revenus.

En quoi consiste l’assurance vie dans le cadre d’une retraite ?

L’assurance vie retraite est un placement financier conçu pour constituer un capital destiné à compléter vos revenus une fois à la retraite. En souscrivant une assurance vie retraite, vous pouvez épargner et faire croître un capital tout en bénéficiant d'avantages fiscaux.

Vous avez la possibilité d'effectuer des versements libres ou programmés, investis dans différents types de supports financiers tels que les fonds en euros ou les unités de compte.

Contrairement à l'assurance décès, l'assurance vie retraite est orientée vers la constitution d'une épargne à long terme pour compléter votre régime de retraite obligatoire et vous assurer un confort financier. Sachez qu’il est possible de détenir plusieurs contrats d’assurance vie retraite auprès de différents organismes.

Tout au long de la durée de votre contrat d’assurance vie retraite, votre épargne peut générer des intérêts, des plus-values ou des dividendes, contribuant ainsi à l'augmentation de votre capital.

Par ailleurs, vous avez la possibilité d’effectuer des retraits sur votre contrat, également appelés rachats de capital.

À savoir que les gains issus des rachats sont soumis à une imposition qui varie en fonction de l'ancienneté de votre contrat, la date de vos versements et le montant total de vos encours, c'est-à-dire l'ensemble de vos contrats d’assurance vie retraite.

Au moment de quitter votre travail, vous avez la possibilité de racheter votre capital selon les règles énoncées ci-dessus. Autrement, vous avez également la possibilité de transformer votre capital en rente viagère.

Anticiper son horizon de placement en fonction de sa retraite

Au moment d’ouvrir votre assurance vie retraite, il est judicieux de définir votre horizon de placement. Ce terme désigne la durée pendant laquelle vous envisagez de maintenir votre investissement avant de commencer à retirer des fonds.

Plus votre horizon de placement est long, plus vous pouvez vous permettre de prendre des risques avec des investissements potentiellement plus rémunérateurs, comme les actions.

À l'approche de la retraite, nous recommandons plutôt de sécuriser progressivement votre épargne en optant pour des placements moins volatils, tels que les obligations ou les fonds en euros, afin de préserver votre capital.

En anticipant votre horizon de placement, vous pouvez optimiser la croissance de votre épargne tout en minimisant les risques à l'approche de votre départ à la retraite.

Les rachats de capital

L'assurance vie offre deux modes de rachat pour accéder à votre capital durant la détention de votre assurance vie retraite :

• Rachat partiel : vous pouvez retirer une partie de votre capital tout en laissant le reste de votre épargne fructifier.
• Rachat total : vous récupérez l'intégralité de la somme valorisée sur votre contrat, mettant ainsi fin à votre assurance vie.

Des règles fiscales spécifiques s’appliquent en fonction de la temporalité de votre contrat d’assurance vie.

Les sorties par rente

En choisissant cette option, vous transformez votre capital en un flux de revenus périodiques qui vous seront versés jusqu'à votre décès. A ce titre, on distingue plusieurs types de rentes viagères :

• Rente viagère simple : vous recevez un montant fixe à vie, mais les paiements cessent à votre décès.
• Rente viagère réversible : une partie ou la totalité de la rente peut être transférée à un bénéficiaire (conjoint, enfant) après votre décès.
• Rente avec annuités garanties : vous garantissez des paiements pour une durée déterminée, même si vous décédez avant la fin de cette période.

Lorsque vous choisissez de débloquer votre capital sous forme de rente viagère (mensuelle, trimestrielle, annuelle) à partir d'un contrat d'assurance-vie, cela entraîne une imposition spécifique. La rente viagère est considérée comme un revenu régulier et est soumise à une taxation progressive selon le barème de l'impôt sur le revenu (IR).

Cependant, un abattement fiscal est appliqué selon votre âge au moment de la mise en place de la rente :

• 70 % si vous avez moins de 50 ans,
• 50 % si vous avez entre 50 et 59 ans,
• 40 % si vous avez entre 60 et 69 ans,
• 30 % si vous avez plus de 69 ans.

Par exemple, une personne de 55 ans bénéficierait d'un abattement de 50 % sur sa rente viagère. En plus de l'impôt sur le revenu, des prélèvements sociaux sont également appliqués sur une partie de la rente perçue.

Une fiscalité avantageuse

Avec la loi de finances pour 2018, les versements effectués après cette date sont soumis au Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU), communément appelé « flat tax ».

Pour les contrats de moins de 8 ans, les gains retirés sont soumis à un PFU de 30 % (12,8 % d'impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux), avec la possibilité d'opter pour le barème progressif de l'impôt sur le revenu.

Pour les contrats de plus de 8 ans, un abattement annuel de 4 600 € pour une personne seule (9 200 € pour un couple) s'applique sur les gains avant d'être taxés à 7,5 % au-delà de cet abattement, avec toujours 17,2 % de prélèvements sociaux. Vous avez également la possibilité de choisir le barème progressif. À noter : un seuil de 150 000 € s’applique sur l'ensemble de vos contrats d’assurance vie.

Une transmission de patrimoine simplifiée

Au moment de souscrire votre assurance vie, vous pouvez désigner librement les bénéficiaires de votre contrat en cas de décès. Ceux-ci ne sont pas forcément vos héritiers légaux (époux.se, enfants, etc) et peuvent même être des amis ou encore une association caritative. En effet, la transmission du capital est hors succession, avec ses propres règles fiscales.

A ce titre, les sommes versées lors de votre décès ne sont pas soumises aux frais de succession et peuvent être transmises directement aux bénéficiaires de l’assurance vie. désignés. Cependant, la temporalité de vos versements comprend des règles spécifiques.

Primes versées avant 70 ans

Les capitaux transmis aux bénéficiaires sont exonérés de droits de succession jusqu'à 152 500 € par bénéficiaire. Au-delà, un prélèvement forfaitaire de 20 % s'applique jusqu'à 700 000 € transmis par bénéficiaire, puis 31,25 % au-delà.

Primes versées après 70 ans

Un abattement global de 30 500 € s'applique sur l'ensemble des primes versées, tous bénéficiaires confondus. Les capitaux transmis au-delà de cet abattement sont soumis aux droits de succession selon le lien de parenté entre le souscripteur et les bénéficiaires, mais seuls les primes versées sont taxées, les gains générés sont exonérés de droits de succession.

Un placement modulable selon votre profil risques

Au moment de souscrire votre assurance vie retraite, vous avez la possibilité de choisir entre deux types de contrats :

• Contrat monosupport : il se compose d'un seul fonds en euros sécurisé, offrant une sécurité et une garantie de capital appréciées si vous recherchez la stabilité. Ce type de contrat est souvent privilégié par les profils d'investisseurs prudents qui souhaitent minimiser les risques.
• Contrat multi-supports : il offre une diversification accrue grâce à une palette de supports d'investissement variés : fonds en euros, unités de compte (UC) comme des actions, obligations, ou encore des fonds immobiliers. Ce contrat est plus dynamique et peut potentiellement générer un meilleur rendement à long terme. Cependant, il implique également un niveau de risque supérieur, car la valeur des UC peut fluctuer en fonction des marchés financiers.

En outre, l’assurance vie vous permet de moduler votre contrat selon votre appétence au risque (prudent, équilibré, dynamique, etc.) et de vos objectifs.

Le Plan d'Épargne Retraite (PER) est un produit d'épargne spécifiquement conçu pour la constitution d'une épargne individuelle en vue de la retraite. Il regroupe plusieurs dispositifs anciennement distincts (PERP, PERCO, Madelin) depuis sa création en octobre 2019.

Avec le PER, les fonds épargnés sont ensuite bloqués jusqu'à votre retraite, sauf exceptions spécifiques comme l'achat de la résidence principale ou en cas de situations de force majeure.

À la retraite, vous avez le choix de percevoir votre épargne sous forme de rente viagère ou de capital, chacune de ces sorties bénéficiant d'une fiscalité spécifique, à l’image de l’assurance vie individuelle retraite.

En conclusion, l'assurance vie offre flexibilité et avantages fiscaux après 8 ans, tandis que le PER garantit une épargne dédiée à la retraite. De plus, les deux produits facilitent la transmission de patrimoine avec des conditions fiscales avantageuses.